Úrokové sazby hypoték v České republice sleduje Fincentrum Hypoindex na měsíční bázi a k dispozici jsou též o něco později data ministerstva pro místní rozvoj či České národní banky. Na evropské úrovni sleduje pohyb úrokových sazeb hypoték European Mortgage Federation (Evropská hypoteční federace). Poslední dostupné údaje jsou za čtvrté čtvrtletí loňského roku. I z nich je ale již patrné, jak se vyvíjely úrokové sazby hypoték v období hypoteční a následné finanční krize.
Tabulka 1: Zkratky států a měny
|
Zkratka |
Země |
Měna |
|
BE |
Belgie |
euro |
|
DK |
Dánsko |
dánská koruna |
|
DE |
Německo |
euro |
|
EE |
Estonsko |
estonská koruna |
|
GR |
Řecko |
euro |
|
FR |
Francie |
euro |
|
ES |
Španělsko |
euro |
|
IE |
Irsko |
euro |
|
IT |
Itálie |
euro |
|
LV |
Lotyšsko |
lotyšský lat |
|
LT |
Litva |
litevský litas |
|
HU |
Maďarsko |
maďarský forint |
|
PL |
Polsko |
polský zlotý |
|
PT |
Portugalsko |
euro |
|
SE |
Švédsko |
švédská koruna |
|
UK |
Velká Británie |
britská libra |
|
CZ |
Česko |
česká koruna |
Evropská data úrokových sazeb hypoték zahrnují 16 států z eurozóny i mimo ni a nezahrnují Českou republiku. U některých států nejsou ale dostupná data až do konce roku 2008. Např. za Maďarsko jsou dostupné úrokové sazby hypoték pouze do konce roku 2007 – poté se začalo zmítat na pokraji krachu ekonomiky.
Tabulka 2: Průměrné úrokové sazby v Evropě (v %)
|
IV 2005 |
I 2006 |
II 2006 |
III 2006 |
IV 2006 |
I 2007 |
II 2007 |
III 2007 |
IV 2007 |
I 2008 |
II 2008 |
III 2008 |
IV 2008 |
|
|
BE |
3,89 |
3,94 |
4,04 |
4,37 |
4,36 |
4,41 |
4,46 |
4,88 |
4,93 |
4,88 |
4,85 |
5,26 |
4,99 |
|
DK |
2,95 |
3,26 |
3,46 |
3,63 |
4,18 |
4,18 |
4,41 |
4,50 |
4,53 |
4,56 |
5,36 |
5,03 |
4,64 |
|
DE |
4,19 |
4,39 |
4,66 |
4,71 |
4,60 |
4,78 |
5,01 |
5,12 |
5,03 |
4,89 |
5,06 |
5,17 |
4,83 |
|
EE |
3,50 |
3,80 |
4,10 |
4,50 |
4,80 |
5,10 |
5,30 |
5,70 |
5,80 |
5,40 |
5,80 |
n/a |
n/a |
|
GR |
3,86 |
3,92 |
4,22 |
4,50 |
4,36 |
4,00 |
4,90 |
4,93 |
4,75 |
4,77 |
5,05 |
5,45 |
4,92 |
|
FR |
3,50 |
3,60 |
3,70 |
3,90 |
3,90 |
4,00 |
4,10 |
4,40 |
4,60 |
4,70 |
4,70 |
5,00 |
5,20 |
|
ES |
3,20 |
3,55 |
3,86 |
4,20 |
4,49 |
4,76 |
4,93 |
5,20 |
5,37 |
5,34 |
5,39 |
5,93 |
5,89 |
|
IE |
3,68 |
3,85 |
3,99 |
4,40 |
4,57 |
4,78 |
4,98 |
4,99 |
5,07 |
5,00 |
5,23 |
5,58 |
4,33 |
|
IT |
4,10 |
4,30 |
4,90 |
5,05 |
4,56 |
4,79 |
4,90 |
4,94 |
5,20 |
5,22 |
5,56 |
5,28 |
n/a |
|
LV |
4,10 |
4,10 |
4,40 |
4,84 |
5,28 |
5,53 |
5,81 |
6,05 |
6,29 |
6,12 |
6,61 |
n/a |
n/a |
|
LT |
3,36 |
3,40 |
3,87 |
4,28 |
4,58 |
4,84 |
5,12 |
5,53 |
5,71 |
5,56 |
5,86 |
n/a |
n/a |
|
HU |
5,89 |
5,85 |
5,88 |
5,57 |
5,83 |
5,60 |
5,75 |
6,32 |
6,48 |
n/a |
n/a |
n/a |
n/a |
|
PL |
6,00 |
5,60 |
5,80 |
5,80 |
5,70 |
5,70 |
5,70 |
6,00 |
6,20 |
6,51 |
7,80 |
8,40 |
8,70 |
|
PT |
4,10 |
4,30 |
4,60 |
4,70 |
5,00 |
5,10 |
5,30 |
5,50 |
5,70 |
5,10 |
5,42 |
5,69 |
5,92 |
|
SE |
2,36 |
2,83 |
3,00 |
3,31 |
3,63 |
3,92 |
4,11 |
4,43 |
4,75 |
5,10 |
5,33 |
6,06 |
3,60 |
|
UK |
4,99 |
5,01 |
5,01 |
5,13 |
5,25 |
5,42 |
5,61 |
5,90 |
6,08 |
5,89 |
5,80 |
6,04 |
5,49 |
|
CZ |
3,81 |
4,12 |
4,01 |
4,19 |
4,37 |
4,26 |
4,33 |
4,90 |
5,29 |
5,53 |
5,52 |
5,72 |
5,68 |
Zdroj: EMF, Fincentrum Hypoindex
Průměrné sazby hypoték zahrnují veškeré úrokové fixace. Za Českou republiku jsou k dispozici též průměrné sazby za první dvě čtvrtletí tohoto roku, kdy dochází k mírnému poklesu – v první čtvrtletí na 5,62 % a ve druhém na 5,53 %.
České hypotéky: Sazby klesají pomaleji než jinde
Po pádu banky Lehman Brothers na podzim roku 2008 snížily centrální banky úrokové sazby s cílem rozhýbat šokovaný úvěrový trh. Evropské hypoteční banky na snížení sazeb zareagovaly vesměs velmi rychle snížením svých úrokových sazeb – včetně hypotečních. V České republice nikoli.
Rozdílný vývoj úrokových sazeb je patrný při porovnání průměru z úrokových sazeb hypoték v evropských státech (do průměru jsou zahrnuty pouze státy, u nichž jsou dostupné průměrné úrokové sazby do konce roku 2008, vč. České republiky) a českých průměrných sazeb.
Tabulka 3: Porovnání průměrných sazeb hypoték v Evropě a v ČR
|
IV 2005 |
I 2006 |
II 2006 |
III 2006 |
IV 2006 |
I 2007 |
II 2007 |
III 2007 |
IV 2007 |
I 2008 |
II 2008 |
III 2008 |
IV 2008 |
|
|
CZ |
3,81 |
4,12 |
4,01 |
4,19 |
4,37 |
4,26 |
4,33 |
4,90 |
5,29 |
5,53 |
5,52 |
5,72 |
5,68 |
|
Průměr Evropy |
3,88 |
4,03 |
4,20 |
4,40 |
4,53 |
4,61 |
4,82 |
5,06 |
5,19 |
5,19 |
5,46 |
5,78 |
5,35 |
|
CZ – průměr Evropy |
-0,07 |
0,09 |
-0,18 |
-0,21 |
-0,17 |
-0,34 |
-0,49 |
-0,17 |
0,10 |
0,34 |
0,06 |
-0,06 |
0,33 |
|
Čtvrtletní změna CZ |
0,31 |
-0,11 |
0,18 |
0,17 |
-0,10 |
0,07 |
0,56 |
0,39 |
0,24 |
-0,01 |
0,20 |
-0,04 |
|
|
Čtvrtletní změna Evropy |
0,15 |
0,17 |
0,21 |
0,13 |
0,08 |
0,21 |
0,24 |
0,13 |
0,00 |
0,27 |
0,32 |
-0,43 |
Zdroj: EMF, Fincentrum Hypoindex, vlastní výpočty
Úrokové sazby hypoték v České republice začínaly ve čtvrtém čtvrtletí 2005 na nižší úrovni než evropské sazby. V té době mezi českými bankami vrcholil konkurenční boj a banky se zejména u kratších fixací podbízely klientům. Úrokové sazby hypoték v Česku byly nižší než evropský průměr navzdory skutečnosti, že sazby České národní banky byly vyšší než sazby Evropské centrální banky, které byly pro průměr rozhodující – většina zahrnutých zemí euro přijala za svou měnu.
Na vrchol se evropské i české sazby dostaly ve III. čtvrtletí 2008 – těsně před pádem Lehman Brothers. Po něm následovalo prudké snižování úrokových sazeb centrálních bank a na ně zareagovaly i evropské hypoteční banky. S výjimkou českých, které sice také sazby postupně snižovaly, nicméně zdaleka ne tak rychlým tempem.
Graf: Vývoj úrokových sazeb hypoték v Evropě
Zdroj:
EMF
Vstoupit do diskuze
0 komentářů