Fincentrum Hypoindex březen 2020: Pandemie zatím hypoteční trh neovlivnila

Průměrná úroková sazba hypotečních úvěrů podle ukazatele Fincentrum Hypoindex kontinuálně roste od ledna letošního roku. Přestože Česká národní banka (ČNB) v březnu dvakrát snížila základní úrokovou sazbu z 2,25 procenta na jedno procento, průměrná úroková sazba hypotečních úvěrů pokračovala v růstu. V březnu ale růst oproti únoru zpomalil, průměrná úroková sazba hypoték vzrostla pouze o dva bazické body na 2,44 procenta.

„U průměrné úrokové sazby hypotečních úvěrů pokračuje stoupající trend posledních měsíců. Naopak průměrná výše poskytnutého hypotečního úvěru se po sedmi měsících zastavila a došlo i k lehkému poklesu její hodnoty na stávajících 2 546 560 korun,“ uvedl Jiří Sýkora, specialista oddělení produktového managementu společnosti Fincentrum & Swiss Life Select.

Průměrná výše hypotečního úvěru klesla ve srovnání s únorem letošního roku o 70 890 korun a vrátila se na úroveň prosince 2019. Rizika jsou za současné situace pro banky příliš velká, proto snižují limity LTV a půjčují klientům méně peněz v poměru k zástavní hodnotě nemovitosti.

ČNB uvolnila úvěrové limity

Situace se zřejmě nezmění ani v dubnu, a to i přesto, že ČNB uvolnila limity úvěrových ukazatelů pro nové hypotéky. S platností od 1. dubna 2020 zvýšila centrální banka limit ukazatele LTV z 80 na 90 procent s výjimkou investičních hypoték, limit ukazatele DSTI (poměr celkového dluhu a čistého měsíčního příjmu žadatele o úvěr) vzrostl ze 45 na 50 procent a limit ukazatele DTI (poměr výše dluhu a čistého příjmu žadatele o úvěr) byl zrušen. Banky přesto zůstávají opatrné.
Graf 1: Fincentrum Hypoindex březen 2020

Zdroj: Fincentrum Hypoindex

Propad hypotečního trhu se zatím nekoná

Objemy a počty poskytnutých hypoték se v březnu zařadily mezi nejúspěšnější třetí měsíce v historii
Fincentrum Hypoindexu. „„Přes rostoucí sazby a zpřísňování podmínek poskytnutí hypoték ze strany bank se zvyšují počty i objemy prodaných úvěrů. A tak se březen 2020 stává, i přes pandemii koronaviru, třetím nejsilnějším březnem od roku 2003 a to s objemem 18,829 miliard korun.“ dodal Jiří Sýkora.

Ve srovnání s únorem letošního roku, kdy banky poskytly 7 092 hypotečních úvěrů, stoupl počet poskytnutých hypoték o 4,3 procenta. Naproti tomu objem poskytnutých hypoték oproti úspěšnému únoru stoupl o 1,43 procenta, tedy o více než 0,3 miliardy korun. Meziročně poskytly banky o 736 hypoték více (o 11 procent více) a s tím šel nahoru i objem, a to meziročně o 4,1 miliardy korun, tedy o 27,7 procenta.

Hranice 50 miliard opět pokořena

Pokořit hranici 50 miliard korun v prvním čtvrtletí se podařilo hypotečnímu trhu pouze v letech 2017 a 2018 a znovu teď v letošním prvním čtvrtletí.
Oproti loňskému roku si polepšily o 17,7 miliardy korun a díky silnému únoru a březnu poskytly dokonce vyšší objem hypoték než v prvním čtvrtletí roku 2018. Letošní první čtvrtletí se tak stalo druhým nejúspěšnějším prvním čtvrtletím v historii ukazatele Fincentrum Hypoindex.
Tabulka 1: Vývoj objemů a počtů poskytnutých hypoték v 1. čtvrtletí v letech 2016 až 2020

Zdroj: Fincentrum Hypoindex
Pandemie ale ještě na hypoteční trh nedopadla v plné síle a propad trhu tak lze předpokládat až v nadcházejících měsících. Někteří analytici odhadují, že by se hypoteční trh mohl v dubnu a v květnu propadnout až o polovinu.

Vývoj hypotečních sazeb nejistý

Přestože se cena peněz na mezibankovním trhu přiblížila historickým minimům z roku 2016 a ČNB dvakrát snížila základní úrokové sazby, velcí hypoteční hráči se změnou úrokových sazeb hypoték zatím nepospíchají. Na hypotečním trhu panuje nejistota, banky musí počítat s vyšší rizikovou marží (i kvůli moratoriu na splácení úvěrů) a do hry vstupuje i konkurenční boj bank.
Sazby přesto rozhýbaly menší banky. Na konci března snížila sazby pětiletých fixací o půl procentního bodu na 1,94 procenta mBank a Sberbank naopak sazby zvýšila o 0,2 procentního bodu.
Na začátku dubna se ke snížení sazeb odhodlala Equa Bank, a to o 0,6 procentního bodu na 2,29 procenta pro hypotéky s fixací na tři a pět let. Fio banka zlevnila hypotéky s fixací na jeden a tři roky na 1,88 procenta, a to od 17. dubna. Air Bank od 20. dubna snížila sazby o 0,2 procentního bodu u refinancovaných hypoték.
ČNB ale ještě neřekla své poslední slovo a je připravena podle situace sazby dál snižovat. Ministryně financí Alena Schillerová chce podpořit hypoteční trh zrušením daně z nabytí nemovitosti, zároveň chce ale zrušit odpočty úroků z hypotéky. Nemá ale zatím ani podporu koaličních partnerů.
Tabulka 2: Souhrnné údaje Fincentrum Hypoindex březen 2020

Odborným partnerem Fincentrum Hypoindex je Česká bankovní asociace.
Metodika FINCENTRUM HYPOINDEXu: FINCENTRUM HYPOINDEX hodnotí vývoj cen hypoték v čase. Je to vážená průměrná úroková sazba, za kterou jsou poskytovány v daném kalendářním měsíci nové hypoteční úvěry pro fyzické osoby. Vahami jsou objemy poskytnutých úvěrů. Vstupní data pro výpočty poskytují tyto banky: Air Bank, Česká spořitelna, ČSOB, Equa Bank, Moneta Money Bank, Hypoteční banka, Komerční banka, Raiffeisenbank, Sberbank CZ, UniCredit Bank a Wüstenrot hypoteční banka.  
Podmínky užívání FINCENTRUM HYPOINDEXu: FINCENTRUM HYPOINDEX je možné volně šířit pouze s označením „FINCENTRUM HYPOINDEX“ a uvedením zdroje „Hypoindex.cz“ (v případě internetových médií s aktivním proklikem na http://hypoindex.cz/).