Tomáš Halla: Úrokové sazby hypoték již neklesnou

Před nedávnem jste nastoupil do Wüstenrot hypoteční banky, kde jste vedoucím vývoje bankovních produktů, tedy i produktů hypotečních. Co je vaším prvořadným úkolem na této pozici?

Prvořadý úkol tkví v tom, abychom dokázali dělat hypoteční byznys ještě lépe a abychom ho dokázali dělat také více. Dnes má hypoteční trh stagnující trend a my na tomto stagnujícím trhu hodláme v příštích letech výrazněji růst. Cílem je přijít s procesy a produkty, které nás posunou ve vnímání klientů i partnerů výrazně dál.

Na českém hypotečním trhu je řada typů produktů, ale nejčastěji se prodává klasická hypotéka s anuitním splácením. Kterým směrem se chcete ve vývoji produktů vydat, na co zaměřit?

Není to až tak o tom vyvinout zcela nový typ produktu, ale o tom, abychom základní hypotéku, kterou děláme dobře, dělali v budoucnu ještě lépe. A to je dle mého názoru jediná cesta k úspěchu.

Je možné vymýšlet nové funkčnosti produktu, zavádět nové zajímavosti, ale podle mého názoru dokáže být trvale úspěšná pouze ta společnost, která hypoteční obchody dělá dlouhodobě poctivě a dobře. Klientům a partnerům nabízíme nadstandardní servis, stabilní lhůty zpracování, rychlou reakční dobu, a pokud k tomu přidáme náš stávající produkt, který je sám o sobě velmi dobrý, bude naše společnost i nadále úspěšná.

Zmínil jste stagnující hypoteční trh. Za říjen 2012 bylo poskytnuto více než 10 mld. Kč hypoték…

^REKLAMA

Obecně vnímám, že trh stagnuje, možná i klesá. Musíme se detailněji podívat, z čeho se letošní produkce skládá. V současné době je patrný růst refinancování. Neexistuje sice žádná oficiální statistika, která by říkala, jaký je jeho podíl na nových obchodech, ale dovoluji si tvrdit, že se pohybuje kolem 30 %. Pokud bychom odečetli refinancování od celkových nových obchodů, bude patrná stagnace až pokles nově poskytnutých hypoték.

V průběhu roku vykazuje trh dva výkyvy. První je na jaře, kdy produkce vyletí nahoru poprvé, po letním poklesu dochází k druhému vrcholu na podzim. Jedná se o typická marketingová období, kdy hypotéky výrazněji rostou a vydrží to tak do poloviny prosince.

Jak vidíte vývoj hypotečního trhu v příštím roce? 

Na tuto otázku si vždy odpovídám otázkou, co by mělo být hybatelem, který by dal hypotečnímu trhu správný růstový impuls.

Na jednu stranu obecně klesají ceny nemovitostí, což je první pozitivní impuls, zároveň dosahují historického dna i úrokové sazby, což by mělo trh také rozhýbat. Když zohledním tyto dva faktory – velice příznivou úroveň sazeb a nízké ceny nemovitostí a vidím stagnující trh, tak se sám sebe ptám, co by mělo být tím, co dodá trhu v příštím roce výraznější dynamiku.

^REKLAMA

Odhadujete přibližně 30% podíl refinancování. Ten tvoří převážně refinancované hypotéky s pětiletou fixací z rekordního roku 2007. Příští rok již tento impuls na refinancování nebude tak silný. Znamená to tedy, že v absolutních číslech bude trh nových hypoték klesat?

Protože finanční gramotnost klientů roste, očekávám v budoucnu další růst refinancovaných hypotečních úvěrů, na druhou stranu je možné očekávat stagnaci nebo dokonce pokles zájmu o nové hypotéky. Za těchto okolnosti odhadovat vývoj celkové produkce v příštím roce je poměrně složité.

Klienti odcházejí od svých bank k novým bankám, které jim nabídnou lepší podmínky. Nebudou banky na toto reagovat a více se snažit, aby si udržely stávající klienty? Nemůže reakce velkých bank zbrzdit refinancování?

Může, ale to jsou síly, které budou působit navzájem proti sobě. Na jedné straně bude růst popularita refinancování, na druhou stranu se budou v jednotlivých bankách vytvářet retenční strategie, které se budou snažit úbytek klientů minimalizovat.

Banky již ustoupily od strategie vyšších úrokových sazeb pro stávající klienty a nyní nabízejí stejné sazby všem a k tomu ještě různé benefity, pokud klient u své banky zůstane i v dalším období fixace. Může se jednat například o odpuštění části úroků nebo jiná finanční zvýhodnění.

^REKLAMA

Úrokové sazby jsou aktuálně na rekordně nízkých úrovních. Jaký očekáváte další vývoj této veličiny?

Když jsem před rokem odpovídal na stejnou otázku, říkal jsem si, že sazby již nemají prostor pro další snižování. A úrokové sazby přesto klesají dál na rekordně nízké hodnoty.

V průběhu příštího roku ale nepředpokládám výraznější změny. Ani Česká národní banka už nemá ke korekcím příliš mnoho prostoru. Co může nastat, budou krátkodobé marketingové aktivity, kdy banky na časově omezené období nabídnou klientům nějaké nadstandardní zvýhodnění. Ale to průměrné sazby za celý trh významně neovlivní.

Nyní je v Česku opět oživené rozhodnutí německého soudu, který prohlásil, že poplatky za vedení úvěrového účtu včetně hypotečního jsou neoprávněné a klientům nemají být účtovány. Rozhodnutí se opírá o německé právo, tudíž by mohlo dopadnout i na Českou republiku.

Nemohu komentovat rozhodnutí německého soudu, nejsem odborníkem na německou legislativu a ani neznám přesnou podstatu tohoto sporu.

Obecně ale platí, že cena jakéhokoli úvěru se skládá ze dvou složek. Zatímco úroková sazba reprezentuje náklady na peníze, tudíž na úvěr samotný, tak poplatky reflektují náklady spojené se správou úvěru, ale i náklady na služby při jeho sjednávání a v průběhu splácení. Tudíž poplatky jako takové mají své logické a ekonomické opodstatnění u každého úvěru.

Uvažujete pod vlivem okolností v Německu a rostoucímu tlaku i v České republice, že byste tento poplatek zrušili?

Ne. Zatím ne.

Děkuji za rozhovor.